上海亚虹(603159)基本面研究报告
2020-09-30
爱股网
公司概况
- 公司全称：上海亚虹模具股份有限公司
- 注册地址：上海市奉贤区沪杭公路732号
- 公司简称：上海亚虹
- 法人代表：谢亚明
- 公司董秘：王忠明
- 注册资本(万元)：999999.9999
- 行业种类：
- 公司电话：021-57433440
- 公司网址：
- 上市时间：2016-08-12
- 发行数量(万股)：25000000
- 发行价格(元)：6.88
- 发行市盈率(倍)：18.31
- 发行方式：网下询价发行,上网定价发行
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公告查询：
最新业绩TTM
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每股收益0.38(元)
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每股净资产4.26(元)
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每股现金流0.87(元)
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净资产收益率9.02(%)
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总资产收益率6.58(%)
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毛利率19.66(%)
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利润增长率3.97(%)
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资产负债比27.10(%)
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市盈率28.95(倍)
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市净率2.61(倍)
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市盈增长比率7.29(倍)
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EV / EBIT29.97(倍)
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市销率1.97(倍)
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市值(亿)11.14(亿元)
注：以上数据是基于上海亚虹(603159)的2020-09-30报告并采用TTM方式（过去四个季度）编制。
主营业务构成
该股票的主营业务数据正在完善中，请稍后...
财务分析
| 日期 | 股东权益比率 (%) |
固定资产比率 (%) |
|---|---|---|
| 2020-09-30TTM | 72.90 | 25.23 |
| 2019-12-31 | 75.66 | 28.54 |
| 2018-12-31 | 74.73 | 30.13 |
| 2017-12-31 | 71.85 | 31.69 |
| 2016-12-31 | 77.33 | 25.67 |
| 2015-12-31 | 62.64 | 35.66 |
| 2014-12-31 | 54.05 | 38.64 |
| 2013-12-31 | 56.16 | 17.59 |
| 2012-12-31 | 50.15 | 23.06 |
| 2011-12-31 | 56.32 | 23.48 |
| 历史平均 | 62.90 | 28.24 |
| 行业平均 | 47.28 | 15.69 |
- 股东权益比率是指股东权益与资产总额的比率。
- 固定资产比率是指固定资产与资产总额的比率。
| 日期 | 流动比率 (倍) |
资产负债比率 (%) |
|---|---|---|
| 2020-09-30TTM | 2.25 | 27.10 |
| 2019-12-31 | 2.44 | 24.34 |
| 2018-12-31 | 2.27 | 25.27 |
| 2017-12-31 | 2.16 | 28.15 |
| 2016-12-31 | 2.88 | 22.67 |
| 2015-12-31 | 1.53 | 37.36 |
| 2014-12-31 | 1.15 | 45.95 |
| 2013-12-31 | 1.67 | 43.84 |
| 2012-12-31 | 1.46 | 49.85 |
| 2011-12-31 | 1.68 | 43.68 |
| 历史平均 | 1.85 | 37.10 |
| 行业平均 | 1.50 | 52.97 |
- 流动比率是指流动资产与流动负债的比率。 上海亚虹(603159)（以下简称“本公司”）当前流动比率2.25高于历史平均水平1.85，说明本公司短期偿债能力正在上升； 当前流动比率2.25高于行业平均水平1.50，说明本公司短期偿债能力处于行业上游。
- 资产负债比率是指流动负债和长期负债与总资产的比率。 上海亚虹(603159)（以下简称“本公司”）当前资产负债比率0.27低于历史平均水平0.37，说明本公司经营风险正在下降； 当前资产负债比率0.27低于行业平均水平0.53，说明本公司经营风险处于行业下游。
| 日期 | 毛利率 (%) |
净利润率 (%) |
净资产收益率 (%) |
总资产收益率 (%) |
|---|---|---|---|---|
| 2020-09-30TTM | 19.66 | 6.81 | 9.02 | 6.58 |
| 2019-12-31 | 18.37 | 4.04 | 5.28 | 4.00 |
| 2018-12-31 | 20.86 | 6.74 | 10.14 | 7.58 |
| 2017-12-31 | 21.96 | 7.82 | 11.35 | 8.16 |
| 2016-12-31 | 22.87 | 8.80 | 10.89 | 8.42 |
| 2015-12-31 | 21.74 | 8.53 | 18.20 | 11.40 |
| 2014-12-31 | 18.85 | 5.14 | 12.29 | 6.64 |
| 2013-12-31 | 20.29 | 8.83 | 24.28 | 13.63 |
| 2012-12-31 | 21.58 | 9.49 | 34.74 | 17.96 |
| 2011-12-31 | 21.04 | 8.97 | 25.82 | 14.55 |
| 历史平均 | 21.15 | 8.04 | 18.46 | 11.04 |
| 行业平均 | 27.89 | 9.64 | 10.47 | 5.05 |
- 毛利率是指毛利占销售收入的百分比。 上海亚虹(603159)（以下简称“本公司”）当前毛利率0.20低于历史平均水平0.21，说明本公司业务竞争力正在下降； 当前毛利率0.20低于行业平均水平0.28，说明本公司业务竞争力处于行业下游。
- 净利润率是指扣除所有成本、费用和企业所得税后的利润率。 上海亚虹(603159)（以下简称“本公司”）当前净利润率0.07低于历史平均水平0.08，说明本公司盈利能力正在下降； 当前净利润率0.07低于行业平均水平0.10，说明本公司盈利能力处于行业下游。
- 净资产收益率是指净利润额与净资产的比值。 上海亚虹(603159)（以下简称“本公司”）当前净资产收益率0.09低于历史平均水平0.18，说明本公司运用资产的能力正在下降； 当前净资产收益率0.09低于行业平均水平0.10，说明本公司运用资产的能力处于行业下游。
- 总资产收益率是指净利润额与总资产资产的比值。
| 日期 | 存货周转率 (次) |
固定资产周转率 (次) |
股东权益周转率 (次) |
总资产周转率 (次) |
|---|---|---|---|---|
| 2020-09-30TTM | 3.80 | 3.83 | 1.33 | 0.97 |
| 2019-12-31 | 4.80 | 3.47 | 1.31 | 0.99 |
| 2018-12-31 | 5.03 | 3.73 | 1.50 | 1.12 |
| 2017-12-31 | 4.27 | 3.29 | 1.45 | 1.04 |
| 2016-12-31 | 4.53 | 3.73 | 1.24 | 0.96 |
| 2015-12-31 | 5.64 | 3.75 | 2.13 | 1.34 |
| 2014-12-31 | 5.27 | 3.35 | 2.39 | 1.29 |
| 2013-12-31 | 6.71 | 8.78 | 2.75 | 1.54 |
| 2012-12-31 | 7.09 | 8.21 | 3.77 | 1.89 |
| 2011-12-31 | 6.58 | 6.91 | 2.88 | 1.62 |
| 历史平均 | 5.64 | 5.22 | 2.26 | 1.35 |
| 行业平均 | 2.17 | 3.25 | 1.08 | 0.51 |
- 存货周转率是指主营业务成本与平均存货余额的比率。 上海亚虹(603159)（以下简称“本公司”）当前存货周转率3.80低于历史平均水平5.64，说明本公司存货运营效率正在下降； 当前存货周转率3.80高于行业平均水平2.17，说明本公司存货运营效率处于行业上游。
- 固定资产周转率是指销售收入净额与固定资产平均净值的比率。 上海亚虹(603159)（以下简称“本公司”）当前固定资产周转率3.83低于历史平均水平5.22，说明本公司固定资产利用效率正在下降； 当前固定资产周转率3.83高于行业平均水平3.25，说明本公司固定资产利用效率处于行业上游。
- 股东权益周转率是指销售收入净额与股东权益平均净值的比率。 上海亚虹(603159)（以下简称“本公司”）当前股东权益周转率1.33低于历史平均水平2.26，说明本公司所有者权益的获利能力正在下降； 当前股东权益周转率1.33高于行业平均水平1.08，说明本公司所有者权益的获利能力处于行业上游。
- 总资产周转率是指销售收入净额与总资产平均净值的比率。 上海亚虹(603159)（以下简称“本公司”）当前总资产周转率0.97低于历史平均水平1.35，说明本公司整体资产的营运能力正在下降； 当前总资产周转率0.97高于行业平均水平0.51，说明本公司整体资产的营运能力处于行业上游。
| 日期 | 净利润 (百万元) |
净资产 (百万元) |
现金流 (百万元) |
|---|---|---|---|
| 2020-09-30TTM | 38 | 426 | 87 |
| 2019-12-31 | 23 | 431 | 69 |
| 2018-12-31 | 43 | 423 | 61 |
| 2017-12-31 | 45 | 396 | 37 |
| 2016-12-31 | 41 | 381 | 35 |
| 2015-12-31 | 38 | 210 | 33 |
| 2014-12-31 | 21 | 172 | 11 |
| 2013-12-31 | 37 | 151 | 18 |
| 2012-12-31 | 40 | 114 | 17 |
| 2011-12-31 | 31 | 120 | 35 |
- 净利润是指利润总额中按规定交纳了所得税后公司的利润留成。
- 净资产是指属企业所有，并可以自由支配的资产，即所有者权益。
- 现金流是指企业一定时期的现金和现金等价物的流入和流出的数量。
| 日期 | 股息率 (%) |
股息支付率 (%) |
|---|---|---|
| 2020-09-30TTM | 2.89 | 83.69 |
| 2019-12-31 | 0.93 | 65.81 |
| 2018-12-31 | 0.85 | 34.94 |
| 2017-12-31 | 1.20 | 66.81 |
| 2016-12-31 | 0.00 | 0.00 |
| 2015-12-31 | 0.00 | 0.00 |
| 2014-12-31 | 0.00 | 0.00 |
| 2013-12-31 | 0.00 | 0.00 |
| 2012-12-31 | 0.00 | 0.00 |
| 2011-12-31 | 0.00 | 0.00 |
| 历史平均 | 1.02 | 50.88 |
| 行业平均 | 1.00 | 25.05 |
- 股息率是指股息与股票价格（年底收盘价）之间的比率。
- 股息支付率是指净收益中股利所占的比重。
| 日期 | 市净率 (倍) |
市盈率 (倍) |
|---|---|---|
| 2020-09-30TTM | 2.61 | 28.95 |
| 2019-12-31 | 3.76 | 71.07 |
| 2018-12-31 | 4.19 | 41.30 |
| 2017-12-31 | 6.30 | 55.50 |
| 2016-12-31 | 21.14 | 194.09 |
| 2015-12-31 | 0.00 | 0.00 |
| 2014-12-31 | 0.00 | 0.00 |
| 2013-12-31 | 0.00 | 0.00 |
| 2012-12-31 | 0.00 | 0.00 |
| 2011-12-31 | 0.00 | 0.00 |
| 历史平均 | 10.54 | 96.96 |
| 行业平均 | 2.70 | 25.72 |
- 市净率是指股价与每股净资产的比率。
- 市盈率是指股价与每股收益的比例。
| 日期 | 股价 (元) |
每股收益 (元) |
|---|---|---|
| 2020-09-30TTM | 11.37 | 0.38 |
| 2019-12-31 | 11.57 | 0.16 |
| 2018-12-31 | 17.73 | 0.43 |
| 2017-12-31 | 24.92 | 0.45 |
| 2016-12-31 | 80.48 | 0.41 |
| 2015-12-31 | 0.00 | 0.51 |
| 2014-12-31 | 0.00 | 0.28 |
| 2013-12-31 | 0.00 | 0.49 |
| 2012-12-31 | 0.00 | 0.53 |
| 2011-12-31 | 0.00 | 6.22 |
- 股价是指股价。
- 每股收益是指每股净利润。
估值分析
上海亚虹(603159)的前一交易日收盘价为11.14元， 我们给予的估值为6.05元， 安全边际率为-45.69%。
注：估值公式为 — 估值 = 近几年复权每股收益的均值 × 长期市盈率的中位数。
爱股评级
我们给予上海亚虹(603159)高估评级。