豪迈科技(002595)基本面研究报告

2020-09-30 爱股网
公司概况
  • 公司全称：
    山东豪迈机械科技股份有限公司
  • 注册地址：
    山东省高密市密水科技工业园豪迈路1号
  • 公司简称：
    豪迈科技
  • 法人代表：
    张恭运
  • 公司董秘：
    李静
  • 注册资本(万元)：
    999999.9999
  • 行业种类：
    专用设备制造业
  • 公司电话：
    0536-2361002
  • 公司网址：
    www.haomaikeji.com
  • 上市时间：
    2011-06-28
  • 发行数量(万股)：
    50000000
  • 发行价格(元)：
    24.0
  • 发行市盈率(倍)：
    25.72
  • 发行方式：
    网下询价发行,上网定价发行
  • 公告查询：
    http://www.szse.cn/disclosure/listed/notice/index.html?stock=002595
最新业绩TTM
  • 每股收益
    1.27(元)
  • 每股净资产
    6.83(元)
  • 每股现金流
    0.5(元)
  • 净资产收益率
    18.53(%)
  • 总资产收益率
    14.25(%)
  • 毛利率
    32.53(%)
  • 利润增长率
    22.59(%)
  • 资产负债比
    22.88(%)
  • 市盈率
    24.19(倍)
  • 市净率
    4.48(倍)
  • 市盈增长比率
    1.07(倍)
  • EV / EBIT
    22.2(倍)
  • 市销率
    4.81(倍)
  • 市值(亿)
    245.04(亿元)

注：以上数据是基于豪迈科技(002595)的2020-09-30报告并采用TTM方式（过去四个季度）编制。

主营业务构成
豪迈科技(002595)主营业务构成图（按产品）
日期项目主营业务收入
(百万元)		毛利率
(%)
2011-06-30

模具

 336 48
2011-06-30

其他业务(补充)

 8 56
2011-06-30

其他

 3 39
豪迈科技(002595)主营业务构成图（按行业）
日期项目主营业务收入
(百万元)		毛利率
(%)
2011-06-30

轮胎生产专用设备制造业

 336 48
2011-06-30

其他业务(补充)

 8 56
2011-06-30

其他

 3 39
豪迈科技(002595)主营业务构成图（按地区）
日期项目主营业务收入
(百万元)		毛利率
(%)
2011-06-30

内销

 242
2011-06-30

外销

 98
2011-06-30

其他(补充)

 8
财务分析
豪迈科技(002595)股东权益比率、固定资产比率等历史财务指标图
日期 股东权益比率
(%)		 固定资产比率
(%)
2020-09-30TTM 77.12 26.54
2019-12-31 72.99 25.77
2018-12-31 78.08 27.58
2017-12-31 84.78 28.26
2016-12-31 90.14 31.25
2015-12-31 85.42 29.91
2014-12-31 87.87 32.57
2013-12-31 91.12 20.21
2012-12-31 95.00 19.01
2011-12-31 94.97 15.35
2010-12-31 74.61 26.34
历史平均 86.89 25.61
行业平均 47.28 15.69
  • 股东权益比率是指股东权益与资产总额的比率。
  • 固定资产比率是指固定资产与资产总额的比率。
豪迈科技(002595)股东权益比率、固定资产比率等历史财务指标图
日期 流动比率
(倍)		 资产负债比率
(%)
2020-09-30TTM 2.87 22.88
2019-12-31 2.38 27.01
2018-12-31 2.47 21.92
2017-12-31 3.85 15.22
2016-12-31 5.08 9.86
2015-12-31 3.65 14.58
2014-12-31 4.91 12.13
2013-12-31 8.65 8.88
2012-12-31 16.20 5.00
2011-12-31 16.10 5.03
2010-12-31 2.40 25.39
历史平均 7.03 13.11
行业平均 1.50 52.97
  • 流动比率是指流动资产与流动负债的比率。 豪迈科技(002595)（以下简称“本公司”）当前流动比率2.87低于历史平均水平7.03，说明本公司短期偿债能力正在下降； 当前流动比率2.87高于行业平均水平1.50，说明本公司短期偿债能力处于行业上游。
  • 资产负债比率是指流动负债和长期负债与总资产的比率。 豪迈科技(002595)（以下简称“本公司”）当前资产负债比率0.23高于历史平均水平0.13，说明本公司经营风险正在上升； 当前资产负债比率0.23低于行业平均水平0.53，说明本公司经营风险处于行业下游。
豪迈科技(002595)股东权益比率、固定资产比率等历史财务指标图
日期 毛利率
(%)		 净利润率
(%)		 净资产收益率
(%)		 总资产收益率
(%)
2020-09-30TTM 32.53 19.85 18.53 14.25
2019-12-31 32.86 19.67 17.43 12.70
2018-12-31 34.24 19.84 17.02 13.27
2017-12-31 37.37 22.55 17.33 14.67
2016-12-31 41.71 27.45 20.35 18.26
2015-12-31 42.69 27.87 21.43 18.26
2014-12-31 43.28 27.64 19.61 17.21
2013-12-31 42.84 27.80 14.08 12.78
2012-12-31 41.21 27.82 9.65 9.17
2011-12-31 47.53 31.03 10.81 10.26
2010-12-31 48.32 31.34 31.09 23.20
历史平均 42.13 27.04 17.93 15.23
行业平均 27.89 9.64 10.47 5.05
  • 毛利率是指毛利占销售收入的百分比。 豪迈科技(002595)（以下简称“本公司”）当前毛利率0.33低于历史平均水平0.42，说明本公司业务竞争力正在下降； 当前毛利率0.33高于行业平均水平0.28，说明本公司业务竞争力处于行业上游。
  • 净利润率是指扣除所有成本、费用和企业所得税后的利润率。 豪迈科技(002595)（以下简称“本公司”）当前净利润率0.20低于历史平均水平0.27，说明本公司盈利能力正在下降； 当前净利润率0.20高于行业平均水平0.10，说明本公司盈利能力处于行业上游。
  • 净资产收益率是指净利润额与净资产的比值。 豪迈科技(002595)（以下简称“本公司”）当前净资产收益率0.19高于历史平均水平0.18，说明本公司运用资产的能力正在上升； 当前净资产收益率0.19高于行业平均水平0.10，说明本公司运用资产的能力处于行业上游。
  • 总资产收益率是指净利润额与总资产资产的比值。
豪迈科技(002595)股东权益比率、固定资产比率等历史财务指标图
日期 存货周转率
(次)		 固定资产周转率
(次)		 股东权益周转率
(次)		 总资产周转率
(次)
2020-09-30TTM 3.77 2.70 0.93 0.72
2019-12-31 3.41 2.51 0.88 0.65
2018-12-31 3.41 2.43 0.86 0.67
2017-12-31 3.04 2.30 0.77 0.65
2016-12-31 3.20 2.13 0.74 0.67
2015-12-31 3.32 2.19 0.77 0.66
2014-12-31 2.54 1.91 0.71 0.62
2013-12-31 2.18 2.27 0.50 0.46
2012-12-31 2.12 1.73 0.35 0.33
2011-12-31 2.93 2.15 0.35 0.33
2010-12-31 4.25 2.81 0.99 0.74
历史平均 3.00 2.21 0.67 0.57
行业平均 2.17 3.25 1.08 0.51
  • 存货周转率是指主营业务成本与平均存货余额的比率。 豪迈科技(002595)（以下简称“本公司”）当前存货周转率3.77高于历史平均水平3.00，说明本公司存货运营效率正在上升； 当前存货周转率3.77高于行业平均水平2.17，说明本公司存货运营效率处于行业上游。
  • 固定资产周转率是指销售收入净额与固定资产平均净值的比率。 豪迈科技(002595)（以下简称“本公司”）当前固定资产周转率2.70高于历史平均水平2.21，说明本公司固定资产利用效率正在上升； 当前固定资产周转率2.70低于行业平均水平3.25，说明本公司固定资产利用效率处于行业下游。
  • 股东权益周转率是指销售收入净额与股东权益平均净值的比率。 豪迈科技(002595)（以下简称“本公司”）当前股东权益周转率0.93高于历史平均水平0.67，说明本公司所有者权益的获利能力正在上升； 当前股东权益周转率0.93低于行业平均水平1.08，说明本公司所有者权益的获利能力处于行业下游。
  • 总资产周转率是指销售收入净额与总资产平均净值的比率。 豪迈科技(002595)（以下简称“本公司”）当前总资产周转率0.72高于历史平均水平0.57，说明本公司整体资产的营运能力正在上升； 当前总资产周转率0.72高于行业平均水平0.51，说明本公司整体资产的营运能力处于行业上游。
豪迈科技(002595)股东权益比率、固定资产比率等历史财务指标图
日期 净利润
(百万元)		 净资产
(百万元)		 现金流
(百万元)
2020-09-30TTM 1013 5468 402
2019-12-31 863 4951 378
2018-12-31 739 4343 413
2017-12-31 676 3899 281
2016-12-31 718 3527 200
2015-12-31 644 3007 246
2014-12-31 502 2561 102
2013-12-31 316 2248 604
2012-12-31 198 2050 932
2011-12-31 213 1970 992
2010-12-31 188 605 38
  • 净利润是指利润总额中按规定交纳了所得税后公司的利润留成。
  • 净资产是指属企业所有，并可以自由支配的资产，即所有者权益。
  • 现金流是指企业一定时期的现金和现金等价物的流入和流出的数量。
豪迈科技(002595)股东权益比率、固定资产比率等历史财务指标图
日期 股息率
(%)		 股息支付率
(%)
2020-09-30TTM 1.22 29.62
2019-12-31 1.98 34.77
2018-12-31 2.34 40.59
2017-12-31 1.95 44.39
2016-12-31 1.19 27.87
2015-12-31 1.10 31.03
2014-12-31 1.21 23.89
2013-12-31 3.03 75.86
2012-12-31 5.34 121.34
2011-12-31 0.00 0.00
2010-12-31 0.00 0.00
历史平均 2.31 52.14
行业平均 1.00 25.05
  • 股息率是指股息与股票价格（年底收盘价）之间的比率。
  • 股息支付率是指净收益中股利所占的比重。
豪迈科技(002595)股东权益比率、固定资产比率等历史财务指标图
日期 市净率
(倍)		 市盈率
(倍)
2020-09-30TTM 4.48 24.19
2019-12-31 3.05 17.53
2018-12-31 2.95 17.32
2017-12-31 3.95 22.80
2016-12-31 4.78 23.46
2015-12-31 6.04 28.17
2014-12-31 3.87 19.75
2013-12-31 3.52 25.00
2012-12-31 2.19 22.74
2011-12-31 2.44 22.55
2010-12-31 0.00 0.00
历史平均 3.72 22.72
行业平均 2.70 25.72
  • 市净率是指股价与每股净资产的比率。
  • 市盈率是指股价与每股收益的比例。
豪迈科技(002595)股东权益比率、固定资产比率等历史财务指标图
日期 股价
(元)		 每股收益
(元)
2020-09-30TTM 20.91 1.27
2019-12-31 18.90 1.08
2018-12-31 16.00 0.92
2017-12-31 19.26 0.84
2016-12-31 21.05 0.90
2015-12-31 22.69 0.81
2014-12-31 24.80 1.26
2013-12-31 39.54 1.58
2012-12-31 22.49 0.99
2011-12-31 24.00 1.06
2010-12-31 0.00 1.25
  • 股价是指股价。
  • 每股收益是指每股净利润。
估值分析

豪迈科技(002595)的前一交易日收盘价为30.63元， 我们给予的估值为20.85元， 安全边际率为-31.93%。

注：估值公式为 — 估值 = 近几年复权每股收益的均值 × 长期市盈率的中位数。

爱股评级

我们给予豪迈科技(002595)高估评级。

升级为注册会员，即可使用该功能及更多服务。

详见网站帮助。

升级为贵宾会员，即可使用该功能及更多服务。

详见网站帮助。